Denní report - úterý 03.11.2026

3.11.2026 22:04

ČR: Pražská burza po kolísavém průběhu nakonec posílila, SRN: Frankfurtská burza uzavřela úterní obchodování v červených číslech, USA:Obchodování končí v zeleném, defenzivní Dow Jones v záporu

Pražská burza

Očekávané události

09:00 CPI (m-m) (říjen - předběžný): očekávání trhu: 0,5 %, předchozí hodnota: 0,0 %

09:00 CPI (y-y) (říjen - předběžný): očekávání trhu: 2,5 %, předchozí hodnota: 2,5 %

Popis trhu

Pražská burza v průběhu dnešní seance hledala směr dalšího vývoje, když index PX osciloval mezi kladným a záporným teritoriem. Nakonec však zakončil se ziskem 0,35 % na 2 645 bodech. Komerční banka posílila o 1,10 % na 1 014 Kč a pojišťovna VIG si polepšila o 1,57 % na 1 750 Kč. Akcie Doosan Škoda Power navázaly na včerejší růst a přidaly dalších 2,27 % na 406 Kč poté, co společnost KHNP navzdory neúspěšným jednáním s dodavatelem stavebních prací potvrdila platnost původního harmonogramu výstavby nových jaderných bloků v Dukovanech. ČEZ zakončil silnější o 0,44 % na 1 366 Kč. Smíšený vývoj zaznamenaly zbrojařské tituly. Zatímco akcie CSG oslabily o 1,59 % na 347 Kč, Colt CZ posílil o 1,88 % na 869 Kč. Erste Bank mírně ztratila 0,08 % na 2 638 Kč a Moneta Money Bank odepsala 1,41 % na 189 Kč.

Podnikové zprávy

Erste: Mediobanca snižuje cílovou cenu ze 150 EUR na 145 EUR se stávajícím doporučením „Outperform“

CTP: Deutsche Bank snižuje cílovou cenu akcií z 16 EUR na 15 EUR, doporučení ponechává na „Buy“

Komerční banka oznámila rezignaci člena představenstva Miroslava Hiršla

Karo Leather na konferenčním hovoru upřesnilo podmínky akvizice Kosmopell

Německo

Očekávané události

09:55 Index nákupních manažerů PMI ve službách (S&P Global) (říjen - konečný): očekávání trhu: 51,7, předchozí hodnota: 51,7

09:55 Index nákupních manažerů PMI - kompozitní (S&P Global) (říjen - konečný): očekávání trhu: 52,8, předchozí hodnota: 52,8

Popis trhu

Německé akcie, měřené indexem DAX, v úterý oslabily o 0,45 % na 25 864,62 b.

Po výsledcích posílily akcie agrochemické a farmaceutické společnosti Bayer (+3,6 %). Firma překonala odhady tržeb i zisku za třetí kvartál a zvýšila celoroční výhled očištěného zisku EBITDA. Podle analytiků Jefferies stálo za překonáním odhadů na úrovni celé skupiny hospodaření farmaceutické divize. Rostly také akcie stavební společnosti HOCHTIEF (+1,2 %) a polovodičové společnosti Infineon Technologies (+0,8 %).

Naopak po výsledkovém reportu odepisovaly akcie e-commerce společnosti Zalando (-6,3 %). Hrubá marže zaostala za očekáváním analytiků. Podle analytiků z JPMorgan byly hospodářské výsledky víceméně v souladu s očekáváním. Výsledky však podle nich nepřinesly žádné nové pozitivní impulzy. Pokles hrubé marže podle nich vyvolává otázky ohledně udržitelnosti hrubého objemu zboží (GMV). Po výsledcích ztrácely také akcie dialyzační společnosti Fresenius Medical Care (-3,6 %). Tržby meziročně vzrostly o 1,1 % na 4,94 mld. EUR při očekávání 4,91 mld. EUR. Provozní zisk meziročně poklesl o 19 % na 384 mil. EUR při odhadech 383,9 mil. EUR. Společnost nadále očekává, že tržby v roce 2026 zůstanou oproti předchozímu roku víceméně na stejné úrovni. Odepisovaly také akcie výrobce leteckých motorů MTU Aero Engines (-3,1 %).

Celoevropský index STOXX Europe 600 je také pod tlakem. Nedaří se žádnému sektoru, přičemž nejvíce ztrácejí sektory energií (-1,28 %), IT (-1,26 %) a základních materiálů (-1,25 %).

Eurozóna

Očekávané události

10:00 Index nákupních manažerů PMI ve službách (S&P Global) (říjen - konečný): očekávání trhu: 51,7, předchozí hodnota: 51,7

10:00 Index nákupních manažerů PMI - kompozitní (S&P Global) (říjen - konečný): očekávání trhu: 51,9, předchozí hodnota: 51,9

11:00 CPI odhad (y-y) (říjen - předběžný): očekávání trhu: 4,0 %, předchozí hodnota: 3,8 %

11:00 CPI (y-y) (říjen - předběžný): očekávání trhu: 4,0 %, předchozí hodnota: 3,8 %

11:00 CPI (m-m) (říjen - předběžný): očekávání trhu: 0,4 %, předchozí hodnota: 0,6 %

11:00 CPI jádrový (y-y) (říjen - předběžný): očekávání trhu: 2,5 %, předchozí hodnota: 2,5 %

USA

Hlavní zprávy

Nové pracovní pozice JOLTs (září):
aktuální hodnota: 7523 tis.
očekávání trhu: 7164 tis.
předchozí hodnota: 7079 tis. / revize 7190 tis.

Průmyslové objednávky (září):
aktuální hodnota: 1,8 %
očekávání trhu: 1,2 %
předchozí hodnota: 0,1 % / revize 0,3 %

Objednávky zboží dlouhodobé spotřeby (září - konečný):
aktuální hodnota: 1,9 %
očekávání trhu: 1,8 %
předchozí hodnota: 1,8 %

Zakázky na kapitálové statky bez zbraní a letadel (září - konečný):
aktuální hodnota: 0,5 %
očekávání trhu: 0,5 %
předchozí hodnota: 0,5 %

Očekávané události

13:00 Index žádostí o hypotéky MBA (30. října): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 3,4 %

14:15 Změna zaměstnanosti ADP (říjen): očekávání trhu: 66 tis., předchozí hodnota: 90 tis.

14:30 Obchodní bilance (září): očekávání trhu: -$107,9 mld., předchozí hodnota: -$105,6 mld.

15:45 Index nákupních manažerů PMI ve službách (S&P Global) (říjen - konečný): očekávání trhu: 57,9, předchozí hodnota: 57,9

15:45 Index nákupních manažerů PMI - kompozitní (S&P Global) (říjen - konečný): očekávání trhu: --, předchozí hodnota: 57,6

16:30 Změna zásob surové ropy podle EIA (30. října): očekávání trhu: -2000 tis., předchozí hodnota: -1892 tis.

Popis trhu

Pozitivní nálada na trhu vydržela až do konce seance. Indexy se zelenají (až na defenzivní v indexu Dow Jones). Je to logické, neboť se přelil kapitál do rizikovějších aktiv. Čipový sektor hrál dnes hlavní housle ale i softwarové firmy si nevedly špatně. Z Magnificent 7 klesl akorát Apple -1,92 % z důvodu tlaku na marže. Společnost Shopify též nepotěšila výsledky a zakončila -8,74 %. Přesto během dne výrazně ztrátu smazala

Ropa neudržela sestupnou tendenci a opět začíná růst. Jednání ohledně Íránu zatím nejsou příliš hmatatelné a napětí trvá. Teherán zatím americké podmínky odmítá. Uvidí se v následujících dnech. WTI zakončila nakonec v kladných hodnotách +0,25 %.

Cenným kovům se dnes nedařilo, zlato zakončilo -0,98 % a stříbro prodloužilo ztrátu na -2,36 %.

Podnikové zprávy

Apple reportoval výsledky, silné prodeje iPhonů zastínil tlak na marže a zpomalující růst služeb

Palantir ve 3Q překonal odhady a zvýšil výhled, trh ale znepokojuje naznačené zpomalení růstu ve 4Q

Poskytovatel e-commerce řešení Shopify ve 3Q poprvé za čtyři roky zaostal s výnosy za odhady

Pfizer ve 3Q překonal odhady a zvýšil výhled, slábnoucí covidové portfolio vyvažují nové léky

Michal Bárta
Fio banka, a.s.
Prohlášení

Michal Bárta
Dozor nad Fio banka, a.s. vykonává Česká národní banka.
Prehlásenie