Výsledky Morgan Stanley za 2Q překonaly očekávání, turbulence na trzích investičním bankám svědčí
Americká investiční banka Morgan Stanley představila výsledky, které byly nejlepší v historii a překonaly všechny očekávání analytiků na úrovni výnosů i zisku.
Výsledky banky Morgan Stanley (MS) za 2Q 2020 | ||||
---|---|---|---|---|
2Q 2020 | Konsensus 2Q 2020 | 2Q 2019 | ||
Výnosy (mld. USD) | 13,41 | 10,13 | 10,24 | |
Čistý zisk (mld. USD) | 3,196 | -- | 2,201 | |
Očištěný zisk na akcii (EPS, USD/akcie) | 2,04 | 1,14 | 1,23 |
Celkové výnosy byly meziročně o 30 % vyšší a čistý zisk o 45 % díky příspěvku všech podnikových i geografických segmentů. Z hlediska výnosů i čistého zisku se tak jednalo o historicky nejlepší čtvrtletí pro tento bankovní dům.
„Cílem naší dekády dlouhé transformace bylo poskytnout stabilitu v časech vážné zátěže. Druhý kvartál byl testem našeho obchodního modelu a dařilo se nám mimořádně dobře, což vedlo k rekordním výsledkům. Využili jsme našeho momenta s velmi silného prvního čtvrtletí, zatímco 90 % našich zaměstnanců pokračovalo v práci z domova, a demonstrovali pokračující provozní odolnost naší platformy,“ řekl výkonný ředitel James P. Gorman.
Výnosy z obchodování akcií meziročně vzrostly o 23 % na 2,62 mld. USD a překonaly tak očekávání na úrovni 2,27 %. Podobně výnosy z obchodování dluhopisů, měn a komodit vzrostly z loňských 1,13 mld. USD na 3,03 mld. USD a překonaly očekávání 1,81 mld. USD.
Výnosy z obchodování na kapitálových trzích u velkých amerických investičních bank vzrostly (šedá) výrazně více oproti očekávání analytiků (oranžová), zdroj: Bloomberg
Výnosy ze správy klientských aktiv byly meziročně o 6,2 % vyšší na 4,68 mld. USD při očekávání 4,68 mld. USD. Objem aktiv portfolio manažeři Morgan Stanley dokázali navýšit o 34 % na 665 mld. USD.
Rezerva na úrokové ztráty byla meziročně o 40 % vyšší na 866 mil. USD, během 2Q si banka na rizikové úvěry dala stranou 246 mil. USD. Výkonný ředitel banky James P. Gorman poznamenal, že relativně nízké rezervy nejsou „výsledkem štěstí, nýbrž designu“ fungování banky.
Návratnost vlastního kapitálu vzrostla na 15,7 % z loňských 11,2 %.
Morgan Stanley (MS) +3 % na 52,87 USD | |||
---|---|---|---|
Ukazatel | Ukazatel | ||
Kapitalizace (mld. USD) | 83,3 | P/E | 9,4 |
Vývoj za letošní rok (%) | +3,4 | Očekávané P/E | 13,0 |
52týdenní minimum (USD) | 27,2 | Prům. cílová cena (USD) | 53,7 |
52týdenní maximum (USD) | 57,6 | Dividendový výnos (%) | 2,6 |
Zdroj: Morgan Stanley, Bloomberg
Jan Tománek, Fio banka, a.s.
Súvisiace odkazy
- Smíšený vývoj na Wall Street
- Morgan Stanley reportuje 1Q nad nejvyšším očekáváním
- Za výprodejem pozic v technologických a mediálních firmách údajně stála společnost Archegos
- Fed po 30. červnu plánuje pro většinu bank zrušit zbývající omezení zpětného odkupu akcií
- Hospodářské výsledky Morgan Stanley za 4Q dopadly nad očekávání analytiků
Najnovšie:
- Eurozóna: Stavební výroba se v únoru meziročně propadla o 5,8 %
- Eurozóna: Běžný účet ECB v únoru s očištěným přebytkem 25,9 mld. EUR
- Vývoj cen komodit: Měď (+2,4 %), kukuřice (+1,7 %), plyn (+1,5 %), pšenice (+0,9 %)
- Vývoj měnových párů
- Německo obchoduje na nule, E.ON přidává 2 % po nákupním doporučení od Goldman Sachs
- Pražská burza lehce roste
- Asie převážně v zeleném, dařilo se Číně
- Akciový výhled
- Evropské futures na kladné nule
- Očekávané události: Běžný účet ECB, stavební výroba (eurozóna)