Berkshire Hathaway ve 3Q pokračoval v prodeji Applu a navýšil hotovost na 325,2 mld. USD
Americký konglomerát Berkshire Hathaway, vedený Warrenem Buffettem, v sobotu reportoval výsledky za 3Q, které byly taženy růstem zisku Berkshire Hathaway Energy. Společnost pokračovala ve 3Q v prodeji akcií Apple.
Čistý zisk Berkshire Hathaway plynoucí z vlastního hospodaření konglomerátu a jeho dceřiných společností ve 3Q meziročně klesl o 6,2 % na 10,09 mld. USD. Trh očekával 10,9 mld. USD. Přecenění investičního portfolia se skládalo z realizovaných zisků 18,4 mld. USD a nerealizovaných ztrát 2,2 mld. USD.
Segmentace čistého zisku Berkshire Hathaway ve 3Q 2024 | ||
---|---|---|
(mil. USD) | 3Q 2024 | 3Q 2023 |
Pojišťovny (upisování) | 750 | 2 422 |
Pojištovny (výsledek investic) | 3 664 | 2 470 |
Železnice BNSF | 1 383 | 1 221 |
Berkshire Hathaway Energy |
1 629 | 498 |
Další podniky (průmysl, služby, malobchod) |
3 343 | 3 524 |
Nekonsolidované dceřiné společnosti |
199 | 226 |
Další | -877 | 400 |
Čistý zisk z vlastního hospodaření |
10 090 | 10 761 |
Přecenění investičního portfolia |
16 161 | -23 528 |
Čistý zisk dle účetních standardů |
26 251 | 12 767 |
Hurikán Helene ovlivnil zisky z pojišťoven, Berkshire Hathaway Energy zvýšil ziskovost díky poklesu poplatků za soudní spory
Zisky z pojišťoven byly negativně ovlivněny ztrátami z hurikánu Helene a zvýšením závazků za pojistná plnění z předchozích let. Těžily ze zotavení auto pojišťovny GEICO. Výsledek investic pojišťoven vzrostl díky vyšším úrokovým výnosům z investic do amerických státních dluhopisů.
Železnice BNSF reportovaly růst zisků o 13,3 % díky zvýšenému objemu zboží, zvýšené produktivitě zaměstnanců a nižším provozním nákladům.
Berkshire Hathaway Energy (BHE) se zvýšil čistý zisk o 1,1 mld. USD ve 3Q díky poklesu poplatků souvisejících se soudními spory, které se týkaly amerických utilit, a vyšší zisk z plynovodů, včetně snížení zisku připadajícího na nekontrolní podíly.
V říjnu bylo oznámeno, že mateřská Berkshire Hathaway koupí zbývajících 8 %, které zatím nevlastnila, od rodiny Waltera Scotta. Konglomerát úvodní 76% podíl ve společnosti MidAmerican Energy získal v roce 2000 a v roce 2014 se přejmenovala na Berkshire Hathaway Energy.
Široký segment dalších podniků, který zahrnuje průmysl, služby a maloobchod, zaznamenal o 5,9 % nižší čistý zisk.
Snížení pozice v Apple a Bank of America
Berkshire Hathaway ve 3Q pokračuje ve snižování akciové pozice ve společnosti Apple, kdy hodnota držených akcií na konci čtvrtletí klesla na 69,9 ze 84,2 mld. USD na konci 2Q. Berkshire začala s prodejem pozice již v 1Q, kdy ještě na konci roku 2023 činila přes 50 % akciového portfolia a 16 % bilanční sumy. Berkshire Hathaway prodal taktéž podíl ve společnosti Bank of America, kdy hodnota držených akcií na konci čtvrtletí klesla na 31,7 ze 41,1 mld. USD na konci 2Q.
Objem držených peněžních prostředků a hotovostních ekvivalentů tak mezikvartálně vzrostl ze 276,9 mld. USD na 325,2 mld. USD. V relativním vyjádření vůči velikosti bilanční sumy tak hotovost poskočila na 28 %.
Vývoj hotovosti Berkshire Hathaway do roku 1987, kam sahá datová řada Bloombergu
Investor Warren Buffett, který Berkshire Hathaway vede, již na květnové valné hromadě komentoval snižování pozice v Applu a budování hotovosti, kdy sice vyzdvihnul jeho kvality, ovšem uvedl, že za současných podmínek mu nevadí budování hotovostní pozice. Více ve výsledcích Berkshire Hathaway za 1Q. Report 13F s vývojem kompletního amerického portfolia za 3Q zatím nebyl zveřejněn.
Společnost ve 3Q neprovedla zpětný odkup akcií.
Akcie Berkshire Hathaway
Berkshire Hathaway má dvě třídy akcií. Jedna akcie třídy A odpovídá 1500 akciím třídy B z hlediska ekonomického podílu a 10 000 akciím třídy B z pohledu hlasovacích práv.
Vývoj akcií Berkshire Hathaway třídy B
Berkshire Hathaway Inc (BRK/B) -2,6 % na 440,45 USD | |||
---|---|---|---|
Ukazatel | Ukazatel | ||
Kapitalizace (mld. USD) | 948,8 | P/E | 22,9 |
Vývoj za letošní rok (%) | +23,5 | Očekávané P/E | 22,0 |
52týdenní minimum (USD) | 344,1 | Prům. cílová cena (USD) | 487,2 |
52týdenní maximum (USD) | 484,8 | Dividendový výnos (%) | -- |
Zdroj: Berkshire Hathaway, Bloomberg, Reuters
Michal Bárta, Fio banka, a.s.
Súvisiace odkazy
- Nevýrazný vývoj na Wall Street
- Výsledky Apple ve 4Q dle očekávání, avšak společnosti klesl čistý zisk kvůli doplatku daně Irsku
- Wall Street ve výsledkové smršti krvácí, Nasdaq -2,6 %
- Úrokové výnosy Bank of America ve 3Q klesly méně oproti očekávání, obchodování přineslo vyšší růst
- Americké akciové indexy jsou v úvodu obchodování ve smíšených číslech, Intel a Oracle posilují
Najnovšie:
- Index S&P odepisuje 0,3 %
- Wall Street stagnuje
- Index DAX zavírá na červené nule
- USA: Produktivita mimo zemědělství na 2,2 % v souladu s očekáváním
- Americké akcie posilují
- Pražská burza rostla s podporou akcií Čez a Erste Bank
- Oracle reportuje výsledky za 2Q, které nenaplnily očekávání
- Americké futures kontrakty obchodují ve smíšených číslech
- Optimismus malých firem NFIB v listopadu na 101,7 b. při očekávání 95,3 b.
- Vývoj cen komodit: Pšenice (-0,45 %), zlato (+0,47 %), zemní plyn (-2,61 %)